O inicio

As origens do mercado de futuros de hoje encontram-se nos mercados da agricultura do 1ø século.

Nesse tempo, os fazendeiros começaram a vender contratos para entregar produtos agriculturais em uma data mais atrasada.

Isto foi feito para antecipar necessidades do mercado e para estabilizar a fonte e a demanda durante o periodo fora das estações.

O mercado de futuros atual inclui produtos muito mais do que agriculturais.

É um mercado mundial para todas as sortes dos productos incluindo bens manufaturados, produtos agriculturais, e instrumentos financeiros tais como moedas correntes e ligações da Tesouraria.

Um contrato de futuros indica que preço será pago para um produto em uma data de entrega especificada.

Quando o mercado de futuros é jogado por speculadores, os bens reais não são importantes e não há nenhuma expectativa da entrega.

Rather, é o contrato de futuros próprio que é negociado como o valor das mudanças desse contrato que concordam diariamente o valor de mercado do produto.

Em cada contrato de futuros há um comprador e um vendedor.

O seller faz exame da posição curta e o comprador faz exame da posição longa.

O contrato de futuros especifica um preço de compra, uma quantidade e uma data de entrega.

Para o exemplo: Um fazendeiro concorda entregar 1000 sacas de trigo a um padeiro a um preço de $5.00 a saca.

Se o preço diário de futuros do trigo cair a $4.00 a saca, o cliente do fazendeiro está creditado com os $1000 ($5.00 - $4.00 x 1000 sacas) e o cliente do padeiro é debitado pela mesma quantidade.

Os clientes dos futuros são estabelecidos cada dia.

No fim do período de contrato, o contrato é estabelecido.

Se o preço de futuros do trigo estiver ainda em $4.00 o fazendeiro terá feito $1000 no contrato de futuros e o padeiro terá perdido a mesma quantidade.

Entretanto, o padeiro compra agora o trigo no mercado aberto em $4.00 cada - $1000 a menos do que o contrato original, assim que a quantidade que perdeu no contrato de futuros são compostos pelo custo mais barato do trigo.

Similarmente, o fazendeiro deve vender seu trigo no mercado aberto para $4.00 um a saca, menos do que antecipou quando incorporar o contrato de futuros, mas o lucro gerado pelo contrato de futuros faz acima a diferença.

O padeiro, entretanto, ainda está comprando de fato o trigo em $5.00 um a saca, e se não participar em um contrato de futuros ele poderia comprar o trigo em $4.00 uma saca.

Protegeu-se de encontro aos preços levantando-se mas perde se o preço de mercado cair.

Os speculadores esperam lucrar pelas flutuações diárias no mercado de futuros pela compra longa (do comprador) se esperarem preços se levantar ou pelo short de compra (do vendedor) se esperarem os preços cair.

FOREX O mercado de troca extrangeira (FOREX) tem diversas vantagens sobre o mercado de futuros.

FOREX é um mercado mais líquido - por ser o mercado financeiro maior no mundo ele vence o mercado de futuros em trocas diárias.

Isto significa que as ordens de batente podem ser executadas mais fàcilmente e com menos resvalamento no FOREX.

O FOREX é aberto 24 horas por dia, 5 dias por semana.

A maioria das trocas dos futuros são 7 abetas horas por dia.

Isto faz o FOREX mais líquido e permite que os comerciantes de FOREX façam exame da vantagem de negociar oportunidades enquanto ficam aguardando o mercado abrir.

As transações de FOREX são commissão-livres.

Os corretores ganham o dinheiro ajustando uma propagação - a diferença entre em que moeda corrente pode ser comprado e o que pode ser vendido.

Em contraste, os comerciantes devem pagar uma taxa do comissão da agência corretora por cada transação que os futuros incorporam .

Por causa do volume elevado de negociação de FOREX as transações são executadas quase imediatamente.

Isto minimiza o resvalamento e aumenta a certeza do preço.

Os corretores no mercado de futuros citam frequentemente os preços que refletem o último comércio - não necessariamente o preço de sua transação.

O FOREX é de menor risco do que o mercado de futuros por causa das proteções internas do sistema de negociação.

Os débitos nos futuros são sempre um possibilidade por causa da abertura do mercado e resvalamento.

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